Thị trường tài chính luôn đầy rẫy những thuật ngữ khiến các nhà đầu tư mới cảm thấy bối rối. Trong đó, “open ended mutual funds” và “close ended mutual funds” là hai khái niệm cơ bản mà bạn cần phải nắm rõ để đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt. Vậy chính xác thì hai loại hình quỹ tương hỗ này khác nhau như thế nào? Bài viết này sẽ giúp bạn phân biệt rõ ràng giữa open ended và close ended mutual funds, đồng thời cung cấp những thông tin cần thiết để bạn lựa chọn hình thức phù hợp nhất với mục tiêu tài chính của mình.
Open Ended Mutual Funds: Linh Hoạt Và Phổ Biến
Open ended mutual funds, hay còn gọi là quỹ tương hỗ mở, là loại hình quỹ phổ biến nhất trên thị trường hiện nay. Điểm đặc trưng của loại quỹ này là số lượng đơn vị quỹ không bị giới hạn.
Cơ chế hoạt động linh hoạt
Nhà đầu tư có thể mua hoặc bán lại đơn vị quỹ bất cứ lúc nào thông qua công ty quản lý quỹ. Giá trị mỗi đơn vị quỹ được tính toán dựa trên giá trị tài sản ròng (NAV) của quỹ vào cuối ngày.
Ví dụ: Giả sử bạn muốn đầu tư vào quỹ ABC, một open ended mutual fund tập trung vào cổ phiếu công nghệ. Bạn có thể mua đơn vị quỹ của ABC với giá trị NAV được công bố vào cuối ngày giao dịch. Sau một thời gian, nếu giá trị NAV của quỹ tăng lên, bạn có thể bán lại đơn vị quỹ của mình với mức giá cao hơn để thu lợi nhuận.
Ưu điểm của Open Ended Mutual Funds:
- Tính thanh khoản cao: Bạn có thể mua và bán lại đơn vị quỹ một cách dễ dàng và nhanh chóng.
- Dễ dàng đa dạng hóa danh mục đầu tư: Quỹ mở thường đầu tư vào nhiều loại tài sản khác nhau, giúp bạn phân tán rủi ro một cách hiệu quả.
- Số vốn đầu tư ban đầu thấp: Bạn có thể bắt đầu đầu tư với số tiền nhỏ, phù hợp với khả năng tài chính của bản thân.
Nhược điểm của Open Ended Mutual Funds:
- Phí quản lý có thể cao hơn: Do quỹ mở yêu cầu công ty quản lý phải liên tục mua bán chứng khoán để đáp ứng nhu cầu của nhà đầu tư, phí quản lý của loại hình quỹ này có thể cao hơn so với quỹ đóng.
- Khó kiểm soát rủi ro hơn: Do giá trị NAV của quỹ biến động hàng ngày theo thị trường, nhà đầu tư khó có thể kiểm soát rủi ro một cách tuyệt đối.
Close Ended Mutual Funds: Cơ Hội Và Thách Thức Cho Nhà Đầu Tư Dày Dặn Kinh Nghiệm
Khác với quỹ mở, close ended mutual funds, hay còn gọi là quỹ tương hỗ đóng, phát hành một số lượng đơn vị quỹ cố định ra công chúng thông qua IPO (chào bán công khai lần đầu). Sau khi IPO kết thúc, nhà đầu tư muốn tham gia vào quỹ phải mua lại đơn vị quỹ từ các nhà đầu tư hiện hữu trên thị trường chứng khoán.
Quỹ đóng giao dịch trên sàn chứng khoán
Giao dịch như cổ phiếu
Giá trị đơn vị quỹ của quỹ đóng không hoàn toàn phụ thuộc vào NAV mà còn bị ảnh hưởng bởi cung cầu của thị trường.
Ưu điểm của Close Ended Mutual Funds:
- Khả năng sinh lời cao: Quỹ đóng thường tập trung vào các lĩnh vực đầu tư đặc thù, mang lại tiềm năng sinh lời hấp dẫn cho nhà đầu tư.
- Ít bị ảnh hưởng bởi biến động thị trường: Do số lượng đơn vị quỹ cố định, quỹ đóng ít bị ảnh hưởng bởi biến động ngắn hạn của thị trường.
Nhược điểm của Close Ended Mutual Funds:
- Tính thanh khoản thấp: Việc mua bán đơn vị quỹ của quỹ đóng có thể gặp khó khăn do số lượng nhà đầu tư tham gia hạn chế.
- Rủi ro cao hơn: Do tính chất đầu tư đặc thù, quỹ đóng thường tiềm ẩn rủi ro cao hơn so với quỹ mở.
- Yêu cầu về kiến thức và kinh nghiệm: Nhà đầu tư cần trang bị kiến thức và kinh nghiệm phân tích thị trường để lựa chọn quỹ đóng phù hợp.
Nên lựa chọn Open Ended hay Close Ended Mutual Funds?
Việc lựa chọn giữa open ended và close ended mutual funds phụ thuộc vào khẩu vị rủi ro, mục tiêu đầu tư và kiến thức của mỗi người.
Ông Nguyễn Văn A, chuyên gia phân tích đầu tư tại SSI, cho biết: “Nếu bạn là nhà đầu tư mới, có khẩu vị rủi ro thấp và ưa chuộng sự linh hoạt, open ended mutual funds là lựa chọn phù hợp. Ngược lại, close ended mutual funds là kênh đầu tư tiềm năng cho những nhà đầu tư dày dặn kinh nghiệm, chấp nhận rủi ro cao hơn để tìm kiếm lợi nhuận hấp dẫn.”
Kết luận
Tóm lại, open ended và close ended mutual funds đều là những công cụ đầu tư hiệu quả, mang đến nhiều lợi ích cho các nhà đầu tư. Tuy nhiên, mỗi loại hình quỹ lại có những đặc điểm riêng biệt. Hiểu rõ bản chất và sự khác biệt giữa hai loại hình quỹ này là chìa khóa để bạn đưa ra quyết định đầu tư thông minh và đạt được mục tiêu tài chính của mình.
FAQ
1. Phí quản lý của open ended và close ended mutual funds có gì khác nhau?
Phí quản lý của open ended mutual funds thường cao hơn so với close ended mutual funds do quỹ mở yêu cầu công ty quản lý phải liên tục mua bán chứng khoán để đáp ứng nhu cầu của nhà đầu tư.
2. Loại hình quỹ nào phù hợp với nhà đầu tư mới?
Open ended mutual funds là lựa chọn phù hợp cho nhà đầu tư mới bởi tính thanh khoản cao, dễ dàng đa dạng hóa danh mục đầu tư và số vốn đầu tư ban đầu thấp.
3. Làm thế nào để mua bán đơn vị quỹ của close ended mutual funds?
Bạn có thể mua bán đơn vị quỹ của close ended mutual funds thông qua các công ty chứng khoán trên thị trường chứng khoán.
4. Rủi ro của close ended mutual funds có cao hơn so với open ended mutual funds?
Đúng vậy, rủi ro của close ended mutual funds thường cao hơn so với open ended mutual funds do tính chất đầu tư đặc thù và tính thanh khoản thấp.
5. Tôi có thể rút vốn đầu tư từ open ended mutual funds bất cứ lúc nào?
Đúng vậy, bạn có thể yêu cầu công ty quản lý quỹ bán lại đơn vị quỹ của mình và nhận lại tiền bất cứ lúc nào.
Bạn cần hỗ trợ thêm?
Liên hệ ngay với đội ngũ AI Bóng Đá để được tư vấn chi tiết hơn về các vấn đề liên quan đến open ended và close ended mutual funds!
- Số điện thoại: 0372999888
- Email: [email protected]
- Địa chỉ: 236 Cầu Giấy, Hà Nội.